Баффетт.РУ

$ 1,000 может показаться не такой уж большой суммой. Для большинства американцев это даже не покроет месячную арендную плату. Однако, если у вас есть $ 1,000, которые вы можете потратить на фондовый рынок прямо сейчас, сейчас может быть прекрасное время для этого. И, возможно, вы превратите их в гораздо большую сумму.

Хотя медвежьи рынки могут показаться опасными для инвестиций, они действительно выставляют акции на продажу — оценки, как правило, дешевы по сравнению с тем, где они были в последнее десятилетие. Для справки: индекс широкого рынка S&P 500 торгуется с отношением цены к прибыли 18.7. Это так же дешево, как и по крайней мере с конца 2018 года, когда индекс ненадолго приблизился к территории медвежьего рынка.

Если вы хотите воспользоваться распродажей на рынке в этом году, вот две акции, которые, вероятно, вознаградят вас в долгосрочной перспективе.

Target: тайный победитель в розничной торговле

Target (TGT) может быть примером текущей борьбы в отрасли розничной торговли. Сеть больших коробок процветала в течение первых двух лет пандемии, но в этом году у компании был избыток товарных запасов. Ее прибыль временно снизилась, поскольку она делала скидки, чтобы избавиться от товаров. В ответ на это рынок понизил акции ритейлера более чем на 40% по сравнению с историческим максимумом, достигнутым ими в прошлом году. Но было бы ошибкой думать, что акции обесценились навсегда. Вместо этого инвесторы должны рассматривать распродажу как возможность для покупки.

Target завоевала долю рынка и получила высокую операционную маржу благодаря многоплановой стратегии, а также увеличивает объем продаж как через обычные каналы, так и через каналы электронной коммерции. Руководство вложило средства в услуги по выполнению заказов в тот же день, включая самовывоз и доставку в тот же день с помощью Shipt. И, в отличие от таких конкурентов, как Amazon и Walmart, большая часть его цифровых продаж осуществляется магазинами, что делает их гораздо более прибыльными.

Он также расширил свой ассортимент собственных брендов и теперь имеет более $ 10 миллиардов в собственных марках, которые приносят более высокую прибыль, чем известные имена. Они также помогают повысить лояльность клиентов, поскольку дают им повод делать покупки в Target.

Ритейлер также является дивидендным королем, увеличивая свои ежегодные выплаты дивидендов акционерам в течение 50 лет  подряд. При текущей цене акций доходность составляет 2.8%. Это делает его привлекательным как в качестве акции дохода, так и в качестве акции роста. И акции выглядят дешево по текущей цене. Хотя ожидается, что прибыль в этом году будет невысокой из-за проблем с запасами, аналитики прогнозируют прибыль на акцию в размере $ 11.88 в следующем году. Это дает акции форвардное соотношение цены к прибыли всего 13.1. Если Target сможет достичь ожидаемого показателя прибыли и продолжит повышать дивиденды, нет никаких сомнений в том, что цена акций через год будет выше.

Prologis: уникальный способ познакомиться с электронной коммерцией

Акции электронной коммерции в этом году сильно упали, и Prologis (PLD) не исключение. Prologis — это не интернет-магазин, а оператор склада, который их поддерживает. Фактически, в настоящее время это крупнейший инвестиционный фонд промышленной недвижимости (REIT) в мире с площадью 1 миллиард квадратных футов в более чем 4,700 зданиях. Он считает тяжеловесов электронной коммерции и логистики, таких как Amazon, Home Depot и FedEx, своими крупнейшими клиентами, но не смог избежать недомогания, затрагивающего эти сектора.

Акции упали на 40% по сравнению с максимумом, установленным ранее в этом году, поскольку процентные ставки выросли, а инвесторы стали опасаться неизбежной рецессии. Тем не менее, это создало заманчивую возможность для покупки, поскольку Prologis теперь торгуется с соотношением цены к прибыли 21, самым низким за последние три года.

Несмотря на встречные ветры в отрасли, показатели компании остаются высокими. Его средняя заполняемость составила 97.6% во втором квартале. И он повысил годовой прогноз прибыли на акцию с предыдущего диапазона от $ 4.85 — $ 5 до диапазона $ 5.10 — $ 5.25. В то время как инвесторы беспокоятся о возможности полномасштабной рецессии, экономический спад предоставит Prologis возможность покупать недвижимость дешевле. Он вырос в основном за счет приобретений, включая слияние с Duke Realty за $ 26 миллиардов, о котором было объявлено в июне. Имея на балансе ликвидность в размере $ 5 миллиардов, Prologis имеет хорошие возможности для заключения дополнительных сделок, если цены на недвижимость упадут.

Для инвесторов, ориентированных на доход, Prologis также предлагает дивидендную доходность в размере 2.9% при текущей цене акций, и руководство имеет хороший опыт увеличения этих выплат. Действительно, его дивиденды почти утроились за последние 10 лет.

Благодаря разумной оценке, длительному опыту роста и долгосрочным возможностям в области электронной коммерции Prologis имеет хорошие возможности для вознаграждения инвесторов, которые покупают акции сегодня.

Оригинал