Баффетт.РУ

Российские банки активизировались в сегменте рефинансирования ипотечных кредитов на фоне стагнирующего рынка. С 11 апреля семь крупных кредитных организаций снизили ставки по рефинансированию или возобновили действие этой программы, следует из мониторинга «Ъ» и данных ПАО «Дом.РФ».

Среди участников — Сбербанк, банк «Дом.РФ», Газпромбанк и «Уралсиб», которые снизили ставки. УБРиР, банк «Санкт-Петербург» и Металлинвестбанк возобновили программы. Отдельные кредитные организации, включая Сбербанк, ВТБ, Альфа-банк и ПСБ, предлагают нулевую комиссию за перевод кредита из другого банка.

Диапазон средневзвешенных ставок по рефинансированию сформировался на уровне 17,9-19,6% годовых у большинства участников. У Сбербанка и банка «Дом.РФ» показатели остаются выше — 21,5-22% годовых. При этом доля рефинансирования в общем объеме выдачи этих банков составляет менее 0,5%, тогда как у крупных банков в среднем достигает 7%, а в отдельных случаях — 12-25%.

Сдержанность на основном рынке

Массового снижения ставок по рыночным ипотечным программам не происходит, несмотря на планомерные действия Центробанка по снижению ключевой ставки. О снижении ставок на 0,2-1 процентный пункт на покупку квартиры объявили только Сбербанк и банк «Дом.РФ».

По данным ПАО «Дом.РФ», на 24 апреля средневзвешенные ставки у большинства крупнейших банков на первичном и вторичном рынках составляли 18,2-19,9% годовых. У Сбербанка показатели были выше — 20,2% и 19,7% соответственно. При этом банк остается лидером выдачи: в марте его доля в общем объеме ипотеки по рыночным программам составила 60%.

Остальные участники рынка пересматривают дополнительные условия. Прежде всего это касается первоначального взноса, в зависимости от которого дифференцируются ставки. Ставки по кредиту с первоначальным взносом свыше 50% могут быть ниже на 1-2 процентных пункта, чем при меньшем взносе.

Банки предлагают различные акции. Ставки снижаются на 0,2-0,9 процентного пункта при оформлении сделки в течение 30 дней после подачи заявки или при кредите от 10 миллионов рублей.

Причины осторожности

Динамика ставок по рыночным программам зависит не только от движения ключевой ставки, но и от внутренней политики банков, отмечают эксперты.

Кредитные организации сохраняют высокий уровень настороженности из-за неопределенности на финансовых рынках, инфляционных рисков и стремления поддерживать доходность активов, указывает младший директор по рейтингам кредитных институтов агентства «Эксперт РА» Алексей Кирюхин. К концу апреля индекс Московской биржи опустился к минимуму с декабря 2025 года — ниже 2630 пунктов. По данным ЦБ, в апреле ожидания населения по инфляции снизились до 12,9%, однако остаются в диапазоне значений 2024-2025 годов.

Рефинансирование — это возможность для банков нарастить ипотечный портфель на стагнирующем рынке, отмечает старший директор рейтингов финансовых институтов рейтинговой службы НРА Павел Жалобов. В этом сегменте конкуренция за заемщика обострилась, так как большинство банков не проводят внутреннее рефинансирование или оно менее интересно по условиям, чем смена кредитора, отмечает генеральный директор Центра ипотечного кредитования Екатерина Мишина.

Стратегия банков

Кредитные организации стремятся увеличить портфель за счет проверенных клиентов. Рефинансирование позволяет оценить качество исполнения обязательств клиентов и платежную дисциплину, замечает заместитель председателя правления Абсолют-банка Антон Павлов.

В «Уралсибе» отметили рост количества заявок по программе рефинансирования примерно на 15% ежемесячно с начала года. В Абсолют-банке ожидают, что по итогам года около 30% ипотечных кредитов будут выданы в рамках этой программы.

Условия для заемщиков

Снизить ставку через рефинансирование заемщики могут при выполнении некоторых условий. В первую очередь это длительный срок кредита и его относительная «молодость». Если кредит взят на 10-15 лет около года назад, то смысл в рефинансировании есть даже при снижении ставки на 2 процентных пункта, считает Павлов, так как ежемесячный платеж будет существенно снижен.

Также стоит учитывать, что разница в платежах должна доминировать над стоимостью процедуры рефинансирования, в которую входит оценка объекта недвижимости, госпошлина за наложение обременения в пользу нового кредитора и страхование, добавляет Мишина.

В ближайшее время такая ситуация на рынке ипотечного кредитования сохранится, считают эксперты. Банки будут использовать различные маркетинговые инструменты для удержания спроса на рыночные программы, однако существенные изменения по ставкам коснутся только программ рефинансирования.